Saham Asia dijangka meningkat dalam perdagangan awal menjelang minggu keputusan bank pusat penting di Jepun, Amerika Syarikat dan UK, serta beberapa hasil pendapatan teknologi besar. Dolar kekal stabil.
Penerimaan ekuiti di Australia, Jepun dan Hong Kong menunjukkan keuntungan awal selepas saham AS melonjak Jumaat lalu atas pertaruhan bahawa pemotongan kadar Federal Reserve yang bakal akan membantu meningkatkan pendapatan syarikat. Kontrak ekuiti AS meningkat dalam perdagangan awal pada hari Isnin, sementara petunjuk Bloomberg kekuatan dolar kekal stabil. Bon Australia meningkat, mengikuti Treasuries pada hari Jumaat.
Fokus minggu ini akan beralih kepada keputusan dasar di Jepun dan Amerika Syarikat selepas pasaran global dilanda minggu lalu oleh kenaikan sedikit yen berikutan pertaruhan Bank of Japan mungkin menaikkan kadar kuncinya. Sederet hasil pendapatan termasuk Apple Inc., Amazon.com Inc dan Microsoft Corp. akan dianalisis selepas saham merudum minggu lalu berikutan permulaan yang kurang memuaskan kepada musim laporan megacaps.
“Ini adalah minggu yang besar di hadapan,” tulis Chris Weston, ketua penyelidikan di Pepperstone Group, kepada pelanggan. Hasil pendapatan kemungkinan merupakan risiko terbesar bagi pelabur saham kerana pergerakan besar pada keluaran “boleh berkekalan di seluruh permainan dalam sektor mereka dan mungkin menyebabkan volatiliti indeks yang meluas.”
Treasuries melonjak pada hari Jumaat, dan setiap kumpulan utama dalam S&P 500 naik, apabila rotasi ke saham yang sensitif ekonomi meningkat berapit selepas data mengesahkan pandangan bahawa Fed berada di ambang pemotongan kadar faedah. Ukuran kegemaran mereka untuk inflasi asas – indeks harga penggunaan peribadi teras – menunjukkan pergerakan perlahan pada bulan Jun dan pendapatan kekal sihat.
Fed kemungkinan akan memberi isyarat mengenai rancangan untuk memotong pada bulan September pada akhir mesyuaratnya pada hari Rabu, menurut ekonom yang disiasat oleh Bloomberg News, langkah yang mereka kata akan memulakan pengurangan setiap suku setiap suku hingga 2025. Pasaran wang sepenuhnya menentukan harga pergerakan pada bulan September, dengan peluang dua lagi menjelang akhir tahun, mengikut data swap yang dikompilasikan oleh Bloomberg.
“Pegawai Fed, termasuk Gabenor Waller, mengakui bahawa mereka semakin dekat dengan keputusan untuk memotong kadar,” tulis Stephen Gallagher, seorang ekonom di Societe Generale, dalam nota kepada pelanggan. “Sementara mesyuarat FOMC Julai kemungkinan terlalu cepat untuk memulakan pemotongan, ia tidak terlalu awal untuk memulakan persediaan untuk pemotongan kadar pada bulan September”.
Hanya beberapa jam sebelum keputusan Fed, Bank of Japan dijangka akan memperincikan rancangan untuk memotong pembelian bon bulanan pada akhir mesyuarat dasarnya selama dua hari pada hari Rabu, manakala kebanyakan ekonom juga melihat risiko kenaikan kadar. Yen meningkat sebanyak 2.4% terhadap dolar minggu lalu apabila pedagang menetapkan lebih daripada dua pertiga peluang kenaikan 10 mata dasar, menyebabkan penjualan matawang pasaran yang sensitif terhadap risiko di negara maju dan negara membangun dan membantu menghantar Indeks Nikkei 225 ke dalam koreksi teknikal.
“Penentuan dalam pasaran derivatif memberi amaran bahawa kegagalan BOJ untuk menaikkan kadar boleh lebih menggoyahkan daripada kenaikan kadar itu sendiri,” tulis Marc Chandler, ketua strategi pasaran di Bannockburn Global Forex, dalam nota kepada pelanggan. “Kegagalan untuk meningkatkan kadar kemungkinan akan memulakan jualan yen.”
Di tempat lain di Asia, data aktiviti kilang China dijadualkan minggu ini, menyediakan lebih banyak pandangan ke pemotongan kadar People’s Bank of China yang mengejutkan untuk menggalakkan ekonomi yang lesu. Data inflasi Australia juga sangat dinantikan apabila pelabur dan analis berdebat sama ada bank pusat negara itu akan menaikkan kadar kuncinya seawal minggu seterusnya.
“Satu ‘penalaan’ tunggal pada peringkat ini mungkin akan membina kredibiliti bagi bank pusat yang berjanji untuk bertindak, namun berlawanan dengan trend global” di mana beberapa rakan sejawat telah mula memotong, dan lain-lain bersedia, Martin Whetton, ketua strategi pasaran di Westpac Banking Corp., menulis dalam nota kepada pelanggan. Aussie minggu lalu tidak jatuh “atas prospek untuk atau menentang langkah, tetapi masih membawa risiko pada nombor tersebut.”
Minyak meningkat sedikit dalam perdagangan awal menjelang mesyuarat OPEC+ minggu ini, dengan analis berselisih pandang sama ada kumpulan itu akan meneruskan rancangan untuk meningkatkan bekalan suku seterusnya. Walaupun gabungan itu cuba mengembalikan bekalan yang mungkin dihadkan dari pasaran selama dua tahun dalam usaha untuk menyokong harga, pertumbuhan ekonomi yang terganggu di China pengguna utama, dan bekalan minyak baru dari seluruh benua Amerika, mengancam merosakkan rancangan.
Sementara itu, ketegangan di Timur Tengah menunjukkan sedikit tanda-tanda meredakan apabila Presiden Turki Recep Tayyip Erdogan mencadangkan negara itu boleh campur tangan bagi pihak Palestin, mungkin dengan sokongan ketenteraan. Israel menyerang Hezbollah pada Ahad dan mengancam balasan lanjut untuk serangan roket, walaupun mengisyaratkan keterbukaan terhadap usul gencatan senjata Gaza yang juga boleh menenangkan bahagian kedua dan lebih pendahuluan dengan Lubnan.
Beberapa daripada pergerakan utama di pasaran:
Saham
- Kontrak S&P 500 meningkat 0.2% sehingga jam 8:19 pagi waktu Tokyo
- Kontrak Hang Seng meningkat 0.6%
- Kontrak S&P/ASX 200 meningkat 0.8%
- Kontrak Nikkei 225 meningkat 1.2%
Matawang
- Indeks Titik Dolar Bloomberg kekal stabil
- Euro kekal stabil pada $1.0854
- Yen Jepun turun 0.3% kepada 154.21 bagi setiap dolar
- Yuan luar pantai kekal stabil pada 7.2641 bagi setiap dolar
- Dolar Australia meningkat 0.2% kepada $0.6558
Bond
- Imbuhan 10-tahun Australia menurun empat mata asas kepada 4.27%
Mata Wang Kripto
- Bitcoin kekal stabil pada $68,039.43
- Ether kekal stabil pada $3,259.4
Komoditi
- Minyak Mentah West Texas meningkat 0.1% kepada $77.26 setong
- Emas tunai meningkat 0.4% kepada $2,395.24 setiap auns
Sumber: Bloomberg
